Avant d'ouvrir un compte chez Lirunex, nous vous recommandons vivement de lire attentivement les documents légaux relatifs à l'entité Lirunex auprès de laquelle vous vous enregistrez.
Veuillez noter que notre documentation légale peut varier en fonction de l'entité Lirunex spécifique qui gère votre compte de trading et des exigences réglementaires applicables. Les documents légaux pertinents seront clairement présentés lors du processus de demande d'ouverture de compte. Nous encourageons tous nos clients à prendre connaissance de ces documents avant de finaliser leur inscription auprès de Lirunex.
Maurice (Commission des Services Financiers)
Politiques de Trading et Informations Importantes
Les politiques suivantes font partie intégrante de votre relation de trading avec Lirunex. Nous encourageons tous les clients à les consulter avant de trader.
Trading Interdit
Que sont les pratiques de trading interdites ?
Le trading interdit est également qualifié de trading anormal par Lirunex. Nous avons classé comme trading anormal certaines actions effectuées par des clients dans l'intention d'exploiter l'environnement de trading. Nous vous invitons à consulter le « Chapitre J : Pratiques de Trading Interdites » dans les Conditions Générales pour obtenir tous les détails. Quelques exemples sont présentés ci-dessous à titre de référence.
Pratique de Trading Interdite – Activités d'Arbitrage
L'arbitrage désigne des activités qui exploitent les écarts de prix entre plateformes de trading ou entre différents comptes de trading, dans le but de tirer avantage du courtier. Ces activités sont menées pour exploiter :
- Les différences de swap, par exemple entre un compte islamique (Muslim) et un compte de trading standard.
- L'exploitation des écarts de prix entre le Courtier A et le Courtier B pendant les heures d'ouverture ou de clôture du marché, lorsque la liquidité est faible.
- L'exploitation des différents programmes de bonus proposés par différents courtiers, en établissant des positions longues chez le Courtier A et des positions courtes chez le Courtier B.
- L'établissement de positions importantes sur des produits à swap positif avant la clôture du marché du mercredi ou du vendredi, afin de percevoir le triple swap.
- L'établissement de positions importantes avant la clôture du marché le vendredi pour le week-end, ou avant la clôture du marché précédant un jour férié prolongé.
- Le trading d'arbitrage visant à tirer parti des erreurs de cotation et des retards émanant du fournisseur de liquidité.
Pratique de Trading Interdite – Activités à Haute Fréquence
Les activités à haute fréquence désignent les cas où plus de 30 % des transactions sont ouvertes et fermées, ou couvertes (hedge), en moins de 3 minutes.
Pratique de Trading Interdite – Exploitation de la Protection contre Solde Négatif
L'établissement de positions importantes, ou de multiples petites positions, en utilisant la totalité des capitaux propres (equity) du compte de trading quelques minutes avant une annonce économique importante, dans l'intention de tirer profit de la protection contre les pertes excessives lors de fortes volatilités des prix.
Qu'est-ce que le Slippage sur le Forex ?
Lorsque vous tradez sur le Forex, vous remarquerez parfois une légère différence entre le prix que vous attendez et le prix d'exécution (le prix auquel la transaction FX est finalisée). Lorsque cela se produit, on parle de slippage (glissement de prix). C'est un phénomène courant pour tout trader Forex, et il peut jouer aussi bien en votre faveur qu'en votre défaveur.
Les principales causes du slippage sont la volatilité du marché des changes et la vitesse d'exécution. Lorsqu'un marché connaît une forte volatilité, cela signifie généralement que la liquidité est faible et que les prix fluctuent très rapidement. Cela affecte les traders Forex lorsque la liquidité FX est insuffisante pour exécuter un ordre au prix demandé. Dans ce cas, le fournisseur de liquidité exécute la transaction au meilleur prix disponible suivant.
Une autre cause du slippage est la vitesse d'exécution, c'est-à-dire la rapidité avec laquelle votre réseau de communication électronique (ECN) peut exécuter votre transaction au prix souhaité. Les prix du marché évoluant en fractions de seconde, des temps d'exécution plus rapides peuvent faire la différence, en particulier sur les transactions de grande taille.
Exemples de Slippage sur le Forex
Supposons que le prix de l'AUD/USD soit de 0.8210. Après avoir analysé le marché, vous anticipez une tendance haussière et ouvrez une position longue d'un lot standard au prix actuel de l'EUR/USD à 0.8250, en vous attendant à être exécuté à ce même prix de 0.8250.
Le marché suit la tendance, mais dépasse votre prix d'exécution et monte très rapidement jusqu'à 0.8260 – en l'espace d'une seconde. Comme le prix attendu de 0.8250 n'est plus disponible sur le marché, le meilleur prix disponible suivant vous est proposé. Pour les besoins de l'exemple, ce prix est de 0.8245. Dans ce cas, vous bénéficieriez d'un slippage positif :
0.8250 − 0.8245 = 0.0005, soit +5 pipsÀ l'inverse, supposons que votre transaction ait été exécutée à 0.8255. Vous subiriez alors un slippage négatif :
0.8250 − 0.8255 = −0.0005, soit −5 pips